Τη μεγαλύτερη αύξηση στην ιστορία σημείωσαν οι αποδόσεις των τουρκικών ομολόγων, ενώ η τουρκική λίρα και οι μετοχές κατέρρευσαν, έπειτα από ένα Σαββατοκύριακο άγριων διαμαρτυριών, κατά του πρωθυπουργού Recep Tayyip Erdogan.
Ειδικότερα, η απόδοση του τουρκικού 2ετούς ομολόγου αυξήθηκε κατά 71 μονάδες βάσης στο 6,78%, σημειώνοντας τη μεγαλύτερη αύξηση από τον Απρίλιο του 2005, όταν το Bloomberg άρχισε να συγκεντρώνει τα σχετικά στοιχεία.
Οι τουρκικές μετοχές σημείωσαν πτώση 10,5%, τη μεγαλύτερη της τελευταίας 10ετίας και η λίρα υποχώρησε για πέμπτη συνεχόμενη μέρα, σημειώνοντας απώλειες 0,8% στις 1,8903 ανά δολάριο (χαμηλά 17 μηνών).
Τα τουρκικά CDS, τα συμβόλαια που ασφαλίζουν έναντι του ενδεχόμενου χρεοκοπίας, ενισχύθηκαν κατά 12 μονάδες βάσης, στο 143.
“Οι αγορές φοβούνται. Κανείς δεν ξέρει τι θα συμβεί στη συνέχεια”, εξηγεί ο Jerome Broex, trader ομολόγων και νομισμάτων της Turkish Bank στην Κωνσταντινούπολη. Πραγματικά, οι εξελίξεις στην Τουρκία οδηγούν στη μαζική εκροή κεφαλαίων από όλες τις αναδυόμενες αγορές.
Και αυτό γιατί ξαφνικά, οι επενδυτές βλέπουν να ανατρέπεται η εικόνα που είχαν για την Τουρκία, ως ενός οικονομικού success story και παράγοντα σταθερότητας σε μία περιοχή γνωστή ακριβώς για το αντίθετο.
Υπενθυμίζεται ότι μέσα στους τελευταίους έξι μήνες, τόσο η Moody’s όσο και η Fitch αναβάθμισαν τα τουρκικά ομόλογα από την κατηγορία junk στην επενδυτική κατηγορία.
Η Τουρκία ωφελήθηκε από την εισροή ξένου χρήματος και τώρα, όπως όλες οι αναδυόμενες αγορές, είναι ευάλωτη απέναντι στην ξαφνική μεταστροφή αυτού του εξωτερικού κλίματος.
Οι τουρκικές μετοχές έχουν σημειώσει άνοδο άνω του 40% τους τελευταίους 12 μήνες και έχουν επταπλασιάσει την αξία τους κατά την τελευταία 10ετία.