Χρειάζονται χρήματα για να βγάλεις χρήματα. Αυτό είναι το βασικό συμπέρασμα από τη μελέτη των κινήσεων κορυφαίων διαχειριστών αμοιβαίων κεφαλαίων που τοποθετούν δεκάδες εκατομμύρια δολάρια σε επενδύσεις, στις οποίες “βλέπουν” αποδόσεις που μπορεί να τους φέρουν κέρδη από 50% μέχρι και 100%. Υπάρχουν όμως και κάποιες άλλες τακτικές που δε βασίζονται μόνο στα κεφάλαια.
Πάρτε για παράδειγμα τον Carl Icahn. Είναι ικανός να αγοράσει ένα τεράστιο μερίδιο σε μία εταιρεία και στη συνέχεια να κινήσει τα κατάλληλα νήματα αναγκάζοντάς την να προχωρήσει σε κινήσεις που θα ωθήσουν στα ύψη την αξία της είτε με την πώληση περιουσιακών στοιχείων είτε με επαναγορά μετοχών.
Από την άλλη, υπάρχει και ο George Soros που κέρδισε περισσότερο από 1 δισ. βρετανικές λίρες το 1992, στοιχηματίζοντας στην υποχώρηση της τιμής της λίρας.
Ωστόσο, υπάρχει και ένας αριθμός δισεκατομμυριούχων που βγάζουν χρήματα με τον πατροπαράδοτο τρόπο. Επενδύοντας δηλαδή σε βαριά χαρτιά και μετοχές που ξεχωρίζουν.
Το businessinsider συγκεντρώνει τέσσερις διαφορετικές προσεγγίσεις που δείχνουν τον τρόπο που επενδύουν οι κορυφαίοι των κορυφαίων μεγαλοεπενδυτών.
Warren Buffett
Έχει πετύχει ένα αξιόλογο ρεκόρ καθώς κατάφερε να νικήσει τις αποδόσεις των εταιρειών του S&P 500 στα 24 από τα τελευταία 30 χρόνια με το χαρτοφυλάκιο να ενισχύεται κατά 18% σε ετήσια βάση.
Η στρατηγική του είναι πολύ απλή. Εστιάζει σε εταιρείες που δημιουργούν ισχυρές ετήσιες ταμειακές ροές για αυτό και έχει ιδιαίτερη προτίμηση στις ασφαλιστικές εταιρείες. Προτιμά να κρατά τις μετοχές του για μεγάλο χρονικό διάστημα αποφεύγοντας να σορτάρει. Στο χαρτοφυλάκιο του υπάρχουν μετοχές εταιρειών όπως οι Wells Fargo, Coca-Cola , IBM και American Express.
Seth Klarman
Μπορεί να μην είναι πολύ γνωστός αλλά πολλοί διαχειριστές κεφαλαίων τον θεωρούν γκουρού.Ο δισεκατομμυριούχος Seth Klarman είναι τρομερά υπομονετικός και ξέρει να διαλέγει μετοχές που θα του φέρουν τεράστια κέρδη. Είναι ο επικεφαλής του ομίλου Baupost και δηλώνει ότι δεν έχει πρόβλημα να περιμένει ακόμη και χρόνια για να τοποθετηθεί σε μία σωστή επένδυση.
Δίνει μεγάλη σημασία στο “περιθώριο λάθους” και αγοράζει μετοχές εταιρειών που είναι πολύ δύσκολο να χάσουν την αξία τους ακόμη κι αν ποντάρει λάθος. Ταυτόχρονα όμως του αρέσει να πηγαίνει και κόντρα στο ρεύμα. Μετά την πετρελαιοκηλίδα στο κόλπο του Μεξικό πολλοί θεώρησαν ότι η BP δε θα καταφέρει να “επιβιώσει” των μηνύσεων. Ο Klarman είχε διαφορετική άποψη.
Ray Dalio
Εχει καταφέρει να κρατήσει χαμηλό προφίλ στους κύκλους της Wall Street παρόλου που διαχειρίζεται ένα χαρτοφυλάκιο αξίας 120 δισ. δολαρίων!
Η επιτυχία του Dalio βασίζεται στην επιθυμία του να διαμορφώνει τη δική του άποψη για τις μακρο-οικονομικές κινητήριες δυνάμεις των μετοχών, των ομολόγων και της αγοράς εμπορευμάτων. Και αναζητά αυτές τις επενδυτικές ευκαιρίες που είναι προσαρμοσμένες στα συμπεράσματά του.
Paul Tudor Jones
Προτιμά το trading παρά τις μακροχρόνιες επενδύσεις. Για αυτόν η επενδυτική ευκαιρία μπορεί να κρατήσει μία ημέρα, μία εβδομάδα ή ένα μήνα, αλλά όχι για περισσότερο διάστημα και σίγουρα όχι για χρόνια.
Όπως και πολλοί άλλοι επενδυτές, ο Jones επωφελείται από τα μεγάλα “γεγονότα”, είτε πρόκειται για μια βαρύνουσας σημασίας οικονομική έκθεση ή για αλλαγή στην πολιτική της Federal Reserve. Παρακολουθεί συνεχώς τις μετοχές του και αν κάποια δεν αποδίδει σπέυδει να πουλήσει.
Είναι λάτρης της αγοράς των παραγώγων και μέγας φιλάνθρωπος.
Σχολίασε εδώ
Για να σχολιάσεις, χρησιμοποίησε ένα ψευδώνυμο.