Πτωτικά κινήθηκαν τα ευρωπαϊκά χρηματιστήρια στη συνεδρίαση της Τρίτης, με τους βασικούς δείκτες να καταγράφουν απώλειες καθώς οι επενδυτές τηρούν στάση αναμονής πριν από την κρίσιμη διήμερη συνεδρίαση της Ομοσπονδιακής Τράπεζας των ΗΠΑ, που ολοκληρώνεται αύριο, Τετάρτη. Το κλίμα επιβαρύνθηκε επιπλέον από την πτώση τραπεζικών και ασφαλιστικών μετοχών, καθώς και από ορισμένα απογοητευτικά εταιρικά αποτελέσματα.
Συγκεκριμένα, ο πανευρωπαϊκός Stoxx 600 πάτησε φρένο μετά από τρεις ημέρες ανόδου διορθώνοντας σε ποσοστό 1,14% και τις 550,79 μονάδες.
Στις μεγάλες αγορές της περιοχής, ο γερμανικός DAX σημείωσε σημαντική πτώση 1,77% στις 23.329 μονάδες, ο γαλλικός CAC 40 υποχώρησε κατά 1% στις 7.818 μονάδες και ο FTSE 100 σημείωσε κάμψη ύψους 0,88% στις 9.105 μονάδες.
Ανάλογο κλίμα και στην περιφέρεια με τον FTSE MIB στο Μιλάνο να χάνει 1,28% πέφτοντας στις 42.504 μονάδες και τον IBEX 35 στη Μαδρίτη να διαμορφώνεται στις 15.163 μονάδες μειωμένος κατά 1,51%.
Αναλυτές και traders θεωρούν δεδομένο πως η αμερικανική Fed θα ξεκινήσει και πάλι τη νομισματική χαλάρωση προχωρώντας σε μετριοπαθή μείωση των επιτοκίων κατά 25 μονάδες βάσης, που θα είναι και η πρώτη περικοπή από τον περασμένο Δεκέμβριο.
Ωστόσο, η προοπτική μιας τέτοιας κίνησης έχει διπλή ανάγνωση: από τη μία πλευρά θα μπορούσε να προσφέρει στήριξη στις διεθνείς αγορές, από την άλλη όμως αντικατοπτρίζει την αυξανόμενη ανησυχία των αξιωματούχων χάραξης της νομισματικής πολιτικής για την ταχεία επιβράδυνση της αγοράς εργασίας στις Ηνωμένες Πολιτείες.
Μάλιστα, το γεγονός ότι η αποθέρμανση της αγοράς εργασίας έρχεται σε ένα διάστημα που ο πληθωρισμός κινείται ανοδικά, μακριά από τον στόχο του 2% βάζει τη Fed σε δίλημμα που θα γίνει ακόμη πιο έντονο τους επόμενους μήνες. Αυτό ακριβώς κρατά θολό το τοπίο των επόμενων βημάτων της κεντρικής τράπεζας, παρά το γεγονός ότι η ίδια η αμερικανική αγορά έχει εσχάτως υιοθετήσει μια πιο αισιόδοξη προσέγγιση ποντάροντας σε μία ή ίσως και δύο ακόμη περικοπές, πέραν της αυριανής, μέχρι τα τέλη της χρονιάς.
Αντιστοίχως και στο Ηνωμένο Βασίλειο, τα νέα μακροοικονομικά δεδομένα σκιαγραφούν επίσης μια μεικτή εικόνα που θα δυσκολέψει την Τράπεζα της Αγγλίας, η οποία θα συνεδριάσει την Πέμπτη.
Ο πληθωρισμός παρέμεινε στο 3,8% τον Ιούλιο, το υψηλότερο επίπεδο μεταξύ των χωρών του G7 και σχεδόν διπλάσιο από τον στόχο της κεντρικής τράπεζας. Ωστόσο, η απασχόληση μειώθηκε για έβδομο συνεχόμενο μήνα, ενώ και η αύξηση των μισθών επιβραδύνθηκε, στοιχεία που ενδεχομένως μειώνουν την πίεση προς την κεντρική τράπεζα για περαιτέρω αυστηρή πολιτική.
Οι προβλέψεις θέλουν την BoE να διατηρεί αμετάβλητα τα επιτόκια την Πέμπτη, έπειτα από πέντε μειώσεις επιτοκίων μέσα σε λίγο περισσότερο από έναν χρόνο.
Στο μέτωπο των μάκρο, ο πληθωρισμός στην Ιταλία επιβεβαιώθηκε στο 1,6% σε ετήσια βάση για τον Αύγουστο, οριακά χαμηλότερα από το 1,7% του Ιουλίου, δείχνοντας μικρή αποκλιμάκωση των τιμών.
Στη Γερμανία, ο δείκτης οικονομικού κλίματος ZEW σημείωσε άνοδο στις 37,3 μονάδες τον Σεπτέμβριο, από 34,7 τον Αύγουστο, υπερβαίνοντας τις προσδοκίες των αναλυτών και καταγράφοντας βελτίωση στο επενδυτικό συναίσθημα.
Παράλληλα, η βιομηχανική παραγωγή της Ευρωζώνης πήρε και πάλι τα… πάνω της με αύξηση κατά 0,3% σε μηνιαία βάση τον Ιούλιο, ενώ σε ετήσια βάση ενισχύθηκε κατά 1,8%, δείχνοντας σημάδια σταθεροποίησης μετά την προηγούμενη πτώση.
Από το διεθνές πεδίο, οι επενδυτές παρακολουθούν με εύλογο ενδιαφέρον την πρόοδο των εμπορικών συνομιλιών ανάμεσα σε ΗΠΑ και Κίνα στη Μαδρίτη. Μάλιστα, ο υπουργός Οικονομικών των ΗΠΑ Σκοτ Μπέσεντ δήλωσε ότι οι διαπραγματεύσεις θα συνεχιστούν πριν την ενεργοποίηση των κυρώσεων και δασμών που έχουν αναβληθεί για τον Νοέμβριο. Όμως, οι δύο πλευρές δεν φαίνεται να είναι κοντά σε μια συνολική τελική συμφωνία, παρά την πρόοδο σε επιμέρους σημεία.
Το επενδυτικό κλίμα στην Ευρώπη επηρεάστηκε επίσης από αρνητικά εταιρικά νέα. Ενδεικτικά, η εταιρεία προσωπικού SThree είδε τη μετοχή της να καταρρέει μετά την προειδοποίηση για χαμηλότερα κέρδη από τις προσδοκίες, επιτείνοντας το αρνητικό momentum στις ευρωπαϊκές αγορές.
Αντιθέτως σημαντική ώθηση κατέγραψε η μετοχή της Thyssenkrupp, μετά από δημοσιεύματα πως η γερμανική βιομηχανία έγινε αποδέκτης μη δεσμευτικής προσφοράς για την εξαγορά του χαλυβουργικού της βραχίονα από την ινδική Jindal Steel.
Σε γενικές γραμμές οι πιέσεις ήταν εντονότερες στον τραπεζικό και ασφαλιστικό κλάδο, δεδομένου πως οι συγκεκριμένοι τομείς θεωρούνται ιδιαίτερα ευαίσθητοι σε αλλαγές νομισματικής πολιτικής, γεγονός που τους καθιστά ευάλωτους σε μια περίοδο όπου οι κεντρικές τράπεζες κινούνται προσεκτικά.
Στην αγορά των commodities, οι πετρελαϊκές τιμές έκαναν άλμα άνω του 1,5% καθώς ο κλάδος αποτιμά τον κίνδυνο διαταραχής των ροών από τη Ρωσία μετά τις ουκρανικές επιθέσεις στα διυλιστήρια, αλλά και την επίδραση που θα έχει η επικείμενη μείωση των επιτοκίων από τη Fed.
Σύμφωνα με εκτιμήσεις της Goldman Sachs οι ουκρανικές επιθέσεις έχουν στερήσει, τον Αύγουστο και τον Σεπτέμβριο, περίπου 300.000 βαρέλια την ημέρα από την παραγωγική δυνατότητα των ρωσικών διυλιστηρίων.
Έτσι, η τιμή του Brent συμβολαίων Νοεμβρίου ενισχύθηκε κατά 1,51% στα 68,43 δολάρια και η τιμή του αμερικανικού WTI ανέβηκε σχεδόν κατά 2% στα 64,53 δολάρια το βαρέλι.
Αναλόγως μια ακόμη κερδοφόρα συνεδρίαση είχε ο χρυσός σπάζοντας ένα ακόμη ρεκόρ πάνω από το ορόσημο των 3.700 δολαρίων την ουγγιά. Η τιμή spot άγγιξε τα 3.701,93 δολάρια πριν σταθεροποιηθεί λίγο χαμηλότερα, επιβεβαιώνοντας τις εκτιμήσεις αναλυτών του κλάδου που θεωρούν ότι το πολύτιμο μέταλλο θα συνεχίσει την ανοδική του πορεία.
«Εάν το dot plot της Fed δείξει μια στροφή σε πρόβλεψη για δύο περικοπές το 2025, αυτό θα πυροδοτήσει ράλι στο χρυσό πέρα από το ορόσημο των 3.700 δολαρίων και με ρεαλιστική προοπτική τα 3.800 δολάρια» ανέφερε σε σχόλιο του ο Ζέιν Βόντα της MarketPulse.
Σημειωτέον πως και η τιμή spot για το ασήμι «έπιασε» τα 42,81 δολάρια την ουγγιά, που είναι το υψηλότερο σημείο του από τον Σεπτέμβριο του 2011.
Στις αγορές συναλλάγματος το αμερικανικό νόμισμα δέχτηκε σημαντικές πιέσεις πέφτοντας στο χαμηλότερο επίπεδο εδώ και πάνω από δύο μήνες έναντι του ευρώ, στο 1,1858. Αναλόγως ο δείκτης δολαρίου υποχώρησε στο 96,74, ήτοι στο κατώτερο επίπεδο από τις αρχές Ιουλίου.
Διαβάστε ακόμη
Η Credia bank αποκτά το 70% της HSBC Μάλτας έναντι 200 εκατ. ευρώ
Χρυσός: Νέο ρεκόρ πάνω από $3.700 με φόντο τη μείωση επιτοκίων της Fed (πίνακας)
Για όλες τις υπόλοιπες ειδήσεις της επικαιρότητας μπορείτε να επισκεφτείτε το Πρώτο Θέμα
Σχολίασε εδώ
Για να σχολιάσεις, χρησιμοποίησε ένα ψευδώνυμο.