Του Δημήτρη Παφίλα
Δύσκολη άσκηση αποτελεί για τους μετόχους των τραπεζών και η διαπραγμάτευση των ομολόγων που ανταλλάχθηκαν με μετοχές. Γι αυτό φαίνεται πως όλες οι τράπεζες θα επιχειρήσουν να τα συνδυάσουν μέσω αγοραστών και να απορροφηθεί η όποια προσφορά βγει κατά τις τρεις πρώτες ημέρες της διαπραγμάτευσης.
Συγκεκριμένα, στην Eurobank, θα συμμετάσχουν στην αύξηση κεφαλαίου το 20% των ομολόγων ήτοι 416 εκατ. ευρώ.
Από αυτά σύμφωνα με πληροφορίες, τα 192 εκατ. ευρώ θα λάβουν πάνω από το 100% της ονομαστικής αξίας των ομολόγων, ήτοι μετοχή 1,1 ευρώ και άνω. Αυτή η κατηγορία είναι δυνητικοί πωλητές.
Η δεύτερη κατηγορία είναι περί τα 192 εκατ . ευρώ τα οποία θα λάβουν ως αντάλλαγμα σε μετοχές το 80-100% της αξίας των ομολόγων. Και αυτή η κατηγορία είναι επίσης δυνητικοί πωλητές, ιδιαίτερα αυτοί που θα λάβουν το 80%.
Από τα 416 εκατ. ευρώ, η μοναδική κατηγορία η οποία ενδέχεται να μην βγουν πωλητές πωλητής είναι ομόλογα αξίας 34 εκατ. ευρώ που έχουν υποστεί haircut 50%.
«Ματσάρισμα» πακέτων μετοχών ψάχνουν όλες οι τράπεζες
Για να μην βγουν ισχυροί πωλητές στις δυο πρώτες κατηγορίες των ομολόγων είναι σχεδόν βέβαιο ότι, θα πραγματοποιηθεί ένα “ματσάρισμα” πακέτων μετοχών προκειμένου αυτά να μην βγούν στην αγορά. Με άλλα λόγια το Fairfax, το fund του κ. Wilbur Ross, το Brookfield θα αναζητήσουν να “ ματσάρουν” πακέτα μετοχών με σκοπό να ελαχιστοποιηθούν οι πιέσεις στην μετοχές.
Σε ανάλογο «ματσάρισμα» πακέτων μετοχών απο ομολογιούχους θα προχωρήσουν και οι υπόλοιπες τράπεζες, όπως η Alpha Bank – η οποία διαθέτει το 39% της αύξησης ή 1,1 δισ. σε ομόλογα. Επίσης, η Τράπεζα Πειραιώς θα αναζητήσει αγοραστές για 592 εκατ. ευρώ και η Εθνική Τράπεζα για 890 εκατ. ευρώ.
Σχολίασε εδώ
Για να σχολιάσεις, χρησιμοποίησε ένα ψευδώνυμο.